Стратегия долгосрочного инвестирования Buy&Hold (купил и держи)

Стратегия buy&hold (купил и держи) является базовой на биржевом рынке и используется инвесторами во всем мире уже очень давно. Как следует из названия, ее основной принцип заключается в следующем: активы приобретаются и удерживаются продолжительное время в расчете на значительный рост их цены. Но эта стратегия работает далеко не всегда и подойдет не каждому. Когда ее можно применять, а в каких случаях делать этого категорически не стоит?

Какие преимущества стратегии

Стратегия buy&hold имеет серьезные преимущества, которые заключаются в следующем:

  • Простота и доступность. Ее может использовать человек, который не обладает специальными знаниями, навыками и опытом, принцип «купил и держи» понятен любому начинающему инвестору.
  • Не требует временных затрат. Инвестору не нужно постоянно мониторить состояние рынка и контролировать ситуацию. Принцип buy&hold основывается на том, что при покупке активов крупных компаний рост их стоимости в долгосрочной перспективе неизбежен, даже при возможных кратковременных падениях.
  • Доходность. На больших промежутках времени стратегия дает действительно хороший финансовый результат.

Кому подходит

Однако стратегия buy&hold подходит далеко не всем. Для того, чтобы она сработала, необходимы следующие условия:

  • Наличие средств, которые можно вложить надолго, т. е. инвестор должен располагать свободной суммой, которая точно не понадобится ему в ближайшее время. Понятно, что рассчитывать он может только на собственный капитал, потому что использование заемных средств в такой ситуации слишком рискованно и может привести к маржин-коллу.
  • Психологическая устойчивость инвестора. В долгосрочной перспективе неизбежны кратковременные падения курса, в такие моменты очень важно не поддаться всеобщему ажиотажу, ведь продажа активов во время падения приведет только к финансовым потерям.
  • Стратегия buy&hold идеально подойдет инвестору, который является участником биржевой торговли, имеет определенную свободную сумму денег, готов ее вложить в ценные активы на продолжительный срок, но не желает тратить время на изучение рыночных процессов и отслеживание ситуации с ценами.

Риски подхода купил и держи

Любая стратегия инвестора имеет определенные риски, buy&hold – не исключение. Ее основные минусы заключаются в следующем:

  • Отсутствие контроля над убытками, не исключен даже вариант полной потери денег, если компания, активы которой были куплены, обанкротится.Финансовые проблемы могут возникнуть у любого и тогда деньги, которые раньше были свободными могут срочно понадобиться. Частично снизить такой риск поможет страховка и включение в свой портфель разных активов, а не только долгосрочных.
  • Повысить эффективность buy&hold можно путем тщательного изучения потенциала и перспективы предприятия, активы которого вы собираетесь приобрести. Не следует вкладывать все средства только в долгосрочные инвестиции, разумнее будет разделить их и вложить по разным направлениям.